人工智能报告：AI+产业链从技术底座到应用全解析_《ai+产业链从技术底座到应用全解析》

今天分享的是人工智能系列深度研究报告：《人工智能专题：AI+产业链从技术底座到应用全解析》。

（报告出品方：海通证券）

核心要点

1.计算机：我们认为，2023年是国产大模型快速发展的元年，在过去一年多的发展时间中，部分领先的国产大模型目 前已经接近世界第一梯队，国产大模型目前仍在持续发展的过程中，对于算力、数据的需求仍将不断扩大，而伴随大 模型的升级迭代，应用的落地也有望全面铺开，我们判断，2024年有望成为国产大模型全面商业落地的元年，随着国 产模型性能的全面升级，先进的大模型能力也将逐渐转化为落地实际场景的产品应用，从而带动大模型在办公、教育、 医疗、工业制造等众多垂直行业的持续落地，AI2B与AI2C的需求天花板也有望全面打开。AI 的投资也从映射和跟随， 变为引领。 2.通信：AI的大模型训练及应用提升通信能力需求。1）GPU：英伟达带动下，新的AI芯片计算能力不断提升，芯片间 互联速度、内存容量也快速增长。2）交换机：服务器与交换机、交换机与交换机之间接口速率从100G、400G快速向 800G、1.6T等演进。3）光器件：光模块作为光电转换的核心器件，速率升级同时，产品上也衍生出LPO、CPO、硅 光、薄膜铌酸锂等方向；并带来光电芯片新需求。 3.电子：1）存储为半导体核心受益板块。未来在AI模型逐渐复杂化的趋势下，将刺激更多的存储器用量，并同步带动 服务器DRAM、SSD以及HBM的需求成长。2）AI端侧数字芯片是不可或缺一环。到2024年，边缘AI芯片的出货量将 增至15亿颗，年增长至少20%，远高于全球半导体整体增长率(大约9%)。3）AI PC、AIoT能见度增强。生成式AI模型 的爆发式增长，带来将专用的AI加速硬件集成到PC的需求。随AI PC持续演绎，头部厂商积极布局；2024年出货的PC 中，AI PC占比将会接近20% 。此外，多模态加持，智能眼镜需求端迎来催化，以Micro LED+光波导的光显方案为代 表的AR眼镜，有望成为AI大模型的极佳载体。 4.传媒：随着国内大模型陆续上线，AI应用的商业化变现将逐渐拉开帷幕。我们认为，2023年是大模型向多模态化进 化的一年 ，与此同时AI提供了更多商业化变现的途径，2024年生成式AI技术有望在IP开发、互动陪伴、游戏、营销、 电商、教育等方向获得广泛应用。且随着AI产品的逐步落地，2024年将主要是去伪存真的逻辑验证阶段，检验AI技术 的应用是否能够很高效的产出，多模态进化之后是否在更复杂的视频、游戏等领域有生产力的提升和用户需求的解决， 一旦实现AI赋能，渗透率从0~1将会带来收入和利润的巨大增量和弹性。

AI服务器市场前景广阔，生成式AI 服务器占比将不断提升

根据IDC测算，全球AI硬件市场（服务器），将从2022年的195亿美元增长到2026年的347亿美元， 五年CAGR达17.3%；其中，用于运行生成式AI的服务器市场规模在整体AI服务器市场的占比将从 2023年的11.9%增长至2026年的31.7%。

随着国内数字基础建设不断加快，以及AI应用场景的逐步落地，算力需求激增，带来AI 服务器的需 求的快速增长。IDC 预测，未来市场需求量也将会实现大幅度上升，预计2023年，中国AI服务器市 场规模将达95亿美元，同比增长80.5%，2027年将达到134亿美元，五年CAGR为21.8%。随着生 成式AI任务的不断增加，市场对于高性能和高能效的人工智能服务器需求将持续增长。未来的人工 智能服务器将注重提高计算能力和处理效率，以适应更复杂、 更大规模的人工智能应用。

国内大模型厂商

百度于2023年发布新一代知识增强大语言模型文心一言，该模型是在ERNIE及PLATO 系列模型的基础上研发的。它的关键技术包括有监督精调、人类反馈的强化学习、提示、 知识增强、检索增强和对话增强。

阿里2023年4月推出通义千问大模型，10月发布通义千问2.0。在10个权威测评中，通 义千问2.0多方面性能超过GPT-3.5，正在加速追赶GPT-4。

华为于2021年4月发布华为云盘古大模型。其中盘古NLP大模型是业界首个千亿参数的 中文预训练大模型。在不断迭代中，目前已迭代至盘古3.0，包含五大基础模型：NLP 大模型、CV大模型、多模态大模型、预测大模型、科学计算大模型，运用于商务、金 融、预报等多个场景。

腾讯于2023年9月发布其自研通用大模型混元大模型。拥有超千亿参数规模，预训练语 料超2万亿 tokens，具备强大的中文创作能力，复杂语境下的逻辑推理能力，以及可靠 的任务执行能力。

科大讯飞于2023年5月6日，发布星火认知大模型，经过持续迭代，先后推出V1.5和 V2.0版本，目前已迭代至V3.5。最新的模型文本生成、语言理解等七大能力全面升级， 其中数学、中文超过GPT-4 Turbo，代码达到96%水平，多模态达到91%水平。

商汤科技于2023年3月14日发布多模态多任务通用大模型“书生（INTERN）2.5”，在多 模态多任务处理能力方面实现多项全新突破。2024年1月17日，商汤科技与上海AI实验 室联合香港中文大学和复旦大学正式发布新一代大语言模型书生·浦语2.0（InternLM2）， 该模型在2.6万亿token的高质量语料上训练得到的，包含7B及20B两种参数规格及基座、 对话等版本，满足不同复杂应用场景需求。

应用场景：千行百业AI落地不断加深

从场景应用维度看，智能化场景在行业的落地随着时间的推移，正呈现出更深入、更广泛的趋势。人工智能持续为提升用户体验做出贡献，当前诸如智能客服、智能推荐、精 准营销等场景深入落地到各行业；人工智能也在精准科学防疫，加强公共卫生安全体系 建设中承担重要角色，在病毒演变预测、疫苗药物研发、辅助诊断等维度实现广泛应用； 长期来看，企业通过在数字人等数字化营销内容创作领域布局，创造差异化的营销体验， 升级品牌形象；另外，科学家们越来越多地利用人工智能技术和方法，从数据中建立模 型，重点围绕新药创制、基因研究、新材料研发等领域加速对前沿科学问题的探究。

报告来源/公众号：【海选智库】
本文仅供参考，不代表我们的任何建议。海选智库整理分享的资料仅推荐阅读，如需使用请参阅报告原文。